Nascere fortunati o......!

Nell'investimento, anche se di medio lungo periodo, la fortuna conta? Beh dal grafico sembrerebbe proprio di si. E' come essere vissuti in Italia, ad esempio, prima del boom economico o essere vissuti alla fine del ciclo. 

Se osserviamo il grafico dei rendimenti a 20 anni del Msci World vediamo come negli ultimi 50 anni ci sono state persone fortunate come quelle nate nel 1978 che hanno potuto guadagnare il 14% all’anno ed altre, come quelle nate nel 1989, che nel 2009

raccolsero solo il 4% all’anno dai loro investimenti.

Ovviamente questo discorso non vale solo per le azioni, ma anche per le obbligazioni.

Il blog ofdollarsanddata.com ha fatto un’analisi dei rendimenti americani a 20 anni ottenuti su un portafoglio 50% bond 50% azioni dal 1928 al 2016.

Ogni generazione ha avuto in sorte numeri diversi.

Ripetendo l’esercizio ma con orizzonte 40 anni le linee si avvicinano pur mantenendo ognuna differenze significative.

Questo significa che acquistare adesso azioni e obbligazioni costringerà tutti ad una bassa redditività da investimenti? Per fortuna esistono soluzioni ma ribadisco sempre, bisogna avere metodo.

Allungare l’orizzonte temporale tende a far convergere le medie di rendimento. Utilizzare piani di accumulo smussa eventuali acquisti fatti a caro prezzo. Modificare l'asset allocation a seconda della vicinanza o lontananza dell’obiettivo “copre” eventuali ed indesiderati scrolloni di mercato a ridosso del riscatto. Risparmiare di più alzerà la posta che metterete in gioco e quindi, per effetto della capitalizzazione composta, il vostro ritorno nominalmente sarà più alto nel lungo periodo.